在线 CLTV 综合贷款价值比计算器

CLTV（Combined Loan-to-Value，综合贷款价值比）= 名下全部抵押贷款余额 ÷ 房产当前估值 × 100%。与 LTV 的区别：LTV 只看一笔贷款（通常是购房时的首贷），CLTV 把二贷、HELOC（房屋净值信用额度）、加按揭全部叠加。房子价值 100 万、首贷 60 万、HELOC 20 万 → LTV 60%，CLTV 80%。

银行盯 CLTV 的原因：它是清偿顺序视角下的风险敞口。房子被拍卖时，清偿按登记顺序来，二贷天然排后——所以二贷对 CLTV 的容忍线更敏感：首贷常见 80% 上限，二贷/HELOC 通常要求 CLTV ≤ 85%–90%，部分产品 95% 但利率陡增。CLTV 每升 5 个百分点，二贷利率通常上浮 0.3–0.8 个百分点。

实战场景：一是再融资（Cash-out Refinance）——现金提取后新贷款额受 CLTV 80% 约束；二是 HELOC 额度测算——银行给你授信时按「CLTV 上限 − 现有贷款」倒推可用净值；三是房价下跌的自我保护——CLTV 高的房子在跌市中会率先进入「负资产」（CLTV > 100%），2008 年美国次贷危机中负资产家庭正是断供潮的主力。定期用当前估值（而非购入价）重算 CLTV，才能看清真实的净值水位。